Vispirms notiek konsultācijas, pēc kurām prezidents uzdod vienam no Kneseta locekļiem 28 dienu laikā izveidot valdību. Pēc tam Knesets to apstiprina. Jaunā valdība deklarē turpmākās darbības galvenos principus. Ministri ir atbildīgi valdības vadītājam par savu tiešo funkciju izpildi; vienlaikus viņi atrodas Kneseta pakļautībā. Lielākoties ministri vada noteiktas ministrijas, tomēr ir arī ministri bez portfeļa, kam uzticēti konkrēti valsts projekti. Valdības vadītājs ir tiesīgs vadīt arī atsevišķu ministriju.
Visiem ministriem ir jābūt Izraēlas pilsoņiem un valsts iedzīvotājiem, bet nav obligāti jābūt Kneseta locekļiem (kaut gan ministri parasti tiek iecelti no Kneseta locekļu vidus).
Ministri ar premjerministra un valdības piekrišanu var iecelt savus vietniekus; visiem vietniekiem ir jābūt Kneseta locekļiem.
Valdība nosaka savas darba formas un lēmumu pieņemšanas procedūras.
Parasti Ministru kabineta sēdes notiek reizi nedēļā, taču nepieciešamības gadījumā tiek noteiktas papildu sēdes. Valdība var īstenot savu darbību arī ministru komisiju ietvaros.
Līdz šim visas Izraēlas valdības ir bijušas koalīciju valdības, jo nevienai partijai nav izdevies iegūt pietiekamu mandātu skaitu, lai varētu patstāvīgi izveidot Ministru kabinetu.